Menu

Что ждет EUR/USD, золото, нефть и USD/JPY в наступающем году?

Что ждет EUR/USD, золото, нефть и USD/JPY в наступающем году?В конце декабря принято подводить итоги уходящего года и делать прогнозы на следующий. В центре внимания в 2019 находились торговые войны, связанное с ними замедление международной торговли и глобального ВВП, а также превентивный цикл ослабления денежно-кредитной политики ФРС. Если в апреле-августе на фоне эскалации конфликта США и Китая на рынках доминировали активы-убежища, то в сентябре-декабря пришла пора доходных инструментов. Что ждет евро, американский доллар, иену, золото и нефть в 2020?

Информация предоставлена брокерской компанией Liteforex



Прогноз EUR/USD

Для того, чтобы спрогнозировать будущее, необходимо заглянуть в прошлое. Если в 2018 основная валютная пара потеряла 4,5% своей стоимости, то в 2019 – менее 3,5%. Любопытно, что четыре основных драйвера пике EUR/USD были одинаковыми, хотя и имели свои особенности. Речь идет о дивергенции в монетарной политике ЕЦБ и ФРС, о большей скорости роста ВВП США по сравнению со своим европейским аналогом, об опережающей динамике S&P 500 над фондовыми индексами Старого Света и, наконец, о Brexit. В 2020 ситуация должна серьезно измениться.

bitcoinBitcoin
$ 50,240.000.45%
ethereumEthereum
$ 3,915.480.08%
dogecoinDogecoin
$ 0.3032920.84%
polkadotPolkadot
$ 33.571.78%
Угадай направление цены

ВВЕРХ

ВНИЗ

Во-первых, несмотря на то, что чиновники FOMC уверены, что ставка по федеральным фондам находится в нужном месте, они не намерены отказываться от идеи корректировки денежно-кредитной политики в случае необходимости. Не думаю, что причиной возобновления цикла монетарной экспансии в следующем году станет Дональд Трамп. ФРС не будет реагировать на его критику, а президент США вряд ли начнет торговую войну с ЕС, чтобы замедлить американскую экономику и вынудить центробанк снижать ставку. В своей предвыборной программе нынешний хозяин Белого дома, наверняка, захочет сделать акцент на бурный рост ВВП во время своего нахождения у власти, а для этого новый конфликт не нужен.

EUR/USD прогноз курса Евро Доллар на сегодня и завтраВероятнее всего, беда придет изнутри. Приостановка работы части заводов Boeing, нарушение цепочек поставок и постепенное охлаждение рынка труда могут серьезно замедлить ВВП США и усилить «голубиную» риторику FOMC.

Еврозона, напротив, будет пожинать плоды завершения торговой войны Вашингтона и Пекина. Больше всего от нее пострадали открытые экономики, включая Германию, где доля экспорта в ВВП существенна. Возвращение пошлин к прежним или более низким уровням, чем до начала конфликта, напротив, сделает их главными бенефициарами. Если добавить к этому сильные рынок труда и внутренний спрос, то в 2020 можно будет рассчитывать на ускорение европейской инфляции, что заставит ЕЦБ думать о нормализации денежно-кредитной политики. Тем более, что прецедент отказа от отрицательных ставок уже создан шведским Риксбанком.



Если дивергенция в экономическом росте США и еврозоны будет сужаться, ФРС вместо того, чтобы сидеть на обочине, станет говорить о снижении ставки, а ЕЦБ – ее повышении, EUR/USD пойдет вверх. В этом отношении консенсус-прогноз экспертов Bloomberg о росте евро к $1,16 и сигналы рисков разворота (разницы в премиях по опционам call и put) о недооценке единой европейской валюты выглядят убедительно.

Прогнозы банков по EUR/USD

Прогнозы банков по EUR/USD

Динамика EUR/USD и рисков разворота



Динамика EUR/USD и рисков разворота

Вряд ли следует ожидать беспорядочного Brexit. Текущее пике GBP/USD к 1,3 – результат закрытия спекулятивных длинных позиций по фунту. Борис Джонсон способен вывести Британию из ЕС до 31 января, и это обстоятельство в скором времени начнет протягивать руку помощи как стерлингу, так и евро.

Как выгодно покупать криптовалюту с брокером Evotrade

Биткоин и популярные криптовалюты становятся все более привлекательными для трейдеров, которые желают использовать их как активы для инвестирования и получения прибыли на ценовой разнице. Сегодня еще не поздно стать трейдером и с нуля освоить данную сферу, чтобы эффективно зарабатывать и приумножать свой капитал. Брокер Evotrade предлагает быструю регистрацию на своем сайте, чтобы вы смогли пройти обучение и начать комфортный криптотрейдинг на выгодных условиях.

Далее разберемся подробно, как можно заключать сделки с криптовалютой и какие преимущества получает трейдер.

Особенности торговли криптовалютами

Виртуальные монеты еще несколько лет назад были самыми обсуждаемыми с точки зрения небезопасного и нестабильного актива, но сегодня институциональные инвесторы выходят на биржу, национальные банки государств разрабатывают собственные криптовалюты, а международные корпорации вводят оплату с помощью Биткоина и альткоинов. В таких условиях появляется все больше возможностей для выгодного инвестирования и хеджирования рисков, чтобы пополнить свой портфель интересными, ликвидными и надежными активами. Не обязательно использовать криптокошелек и искать обменники с наименьшими комиссиями, чтобы покупать монеты. Брокер Эвотрейд предлагает свои услуги надежного и прибыльного криптотрейдинга, а минимальный депозит составляет всего 250 долларов.

Среди ключевых преимуществ покупки виртуальных монет можно выделить следующие:
  • высокая доходность;
  • доступно освоить рынок с нуля;
  • можно зарабатывать с минимальным капиталом;
  • отличная перспектива для долгосрочного инвестирования;
  • хеджирование рисков;
  • сохранение капитала.

Как покупать валюту через брокера Evotrade

Для начала криптотрейдинга необходимо пройти регистрацию на сайте брокера.

  • заполнить электронную анкету;
  • войти через логин и пароль в личный кабинет;
  • внести на депозит средства;
  • начать торговлю на платформе MetaTrader 5.
Эвотрейд предлагает 5 популярных криптовалют в паре с долларом – вы можете анализировать их на графике и принимать выгодные для себя торговые решения. В терминале имеется весь инструментарий для технического анализа, чтобы разработать эффективную стратегию и заключать эффективные сделки.

Evotrade предлагает всем трейдерам лучшие условия:
  • минимальное пополнение счета на 250 долларов;
  • зачисление средств без комиссии;
  • технический анализ и экономический календарь;
  • демо-счет и обучающая база;
  • нулевая комиссия за лот;
  • плавающий спред;
  • современный и безопасный терминал МТ5 с расширенный функционалом;
  • быстрая техподдержка.

Преимущества инвестирования в криптовалюты

Рассматривая особенности инвестирования в виртуальные монеты, можно выделить такие их особенности:
  • круглосуточный доступ к платформе и возможность совершать сделки 24/7;
  • новости всегда оказывают влияние на движение графика, а произошедшие изменения имеют длительную тенденцию сохранения;
  • возможность работать на любых таймфреймах и планировать инвестиции как в долгосроке, так и в краткосроке с возможностью получения хорошей прибыли;
  • большой выбор стратегий, которые характеризуются эффективностью.
Начиная торговлю через компанию Эвотрейд, вы получаете такие возможности:
  • трейдинг с безопасным и надежным посредником;
  • лицензированная деятельность;
  • выгодные торговые условия;
  • бесплатное обучение;
  • ориентация на потребности клиента;
  • современное техническое обеспечение для эффективной работы;
  • гарантия безопасности клиентских инвестиций.


Примеры эффективных стратегий для криптотрейдинга

Выбирая, по какой стратегии покупать криптовалюту, можно ориентироваться по классическим методикам для валютной торговли. Далее рассмотрим несколько примеров:
  • торгуем на 1-часовом таймфрейме с любой криптовалютной парой. В качестве главного индикатора задействуется экспоненциальный мувинг с периодом 120. Поскольку ЕМА выступает в роли ключевого уровня относительно ценового графика, это позволяет трейдеру следить за рынком и принимать верные решения. Когда график выходит за пределы мувинга, можно входить в длинную позицию, а продажа будет актуальна при условии, что цена опускается под уровень экспоненциальной средней;
  • вторая методика позволяет использовать комбинацию EMA и SMMA – для первой задается период 25, а для второй указывается период 50. Индикатор SMMA необходим для фильтрации ложных сигналов и выявления рыночной тенденции. Когда линия мувинга наклонена вверх, а экспоненциальная средняя размещена под ней, можно открывать ордер на покупку. Сделка для продажи будет реализовываться на противоположных условиях.

Почему стоит покупать криптовалюту именно через брокера

Несмотря на то, что обменные операции с виртуальными монетами чаще всего происходят на криптобиржах, сегодня намного безопаснее и выгоднее выбирать именно сотрудничество с брокерской компанией. И это оправдано такими преимуществами:
  • высокий рейтинг доверия и надежности – криптобиржи постоянно подвергают взломам, а брокерские компании защищены алгоритмами и их деятельность контролируется международными органами. Эвотрейд имеет сертификацию ЦРОФР, более 11-ти лет предоставляет услуги трейдинга и стабильно развивается, внедряя новые технологии и услуги;
  • удобный ввод и вывод – трейдеры ищут способы, чтобы сэкономить на комиссиях, поэтому сотрудничество с посредником выгодно на все 100 процентов. Evotrade предлагает пополнение счета самыми удобными способами без комиссионных издержек, а также быстрый вывод любой суммы;
  • большой выбор активов – можно торговать не только криптовалютой, а и рассматривать другие активы для диверсификации своего портфеля, соответственно и рисков. У Эвотрейд более 800+ ликвидных инструментов – валютные пары, криптомонеты, акции, драгоценные металлы и нефть;
  • торговые условия – брокер Evotrade отличается самыми комфортными условиями, что привлекательно для опытных дельцов и для новичков, которые имеют ограниченный капитал и нулевой опыт. Для обучения с нуля вы сможете воспользоваться полезными материалами и демо-счетом;
  • техподдержка – специалисты всегда на связи, чтобы помочь клиенту решить возникающие проблемы и устранить все технические неполадки.

Вывод

Начинать инвестировать в криптовалюту никогда не поздно, ведь даже сейчас каждый может открыть для себя широкие возможности выгодного инвестирования. С брокером Evotrade вы сможете начинать комфортный и продуктивный криптотрейдинг, поскольку компания предлагает лояльные условия и бесплатное обучение.

Основными факторами риска для единой европейской валюты являются начало масштабной торговой войны США и ЕС, а также улучшение состояния американского торгового баланса, в том числе благодаря росту экспорта в Китай до $200 млрд. Вместе с тем, «быкам» по EUR/USD не стоит паниковать. Новый конфликт чреват падением S&P 500 и ухудшением глобального аппетита к риску, а в таких условиях валюты фондирования, включая евро, чувствуют себя как рыба в воде. Если в Штатах будет сужаться дефицит счета текущих операций, то возникнут проблемы с оттоком портфельных инвестиций. Платежный баланс – это, прежде всего, баланс, и он должен быть приведен в равновесие.

Таким образом, доллар США в 2020 растеряет свои старые козыри, а новые не смогут оказать ему нужной поддержки. Прогноз по EUR/USD – 1,14 и 1,16 через 6 и 12 месяцев.



Прогноз по Золоту

Прогноз курсов валют на сегодня и завтраВ 2019 драгметалл вырос на 13%, однако его успехи могли быть куда более существенными, если бы не деэскалация торгового конфликта США и Китая. Пик популярности золота пришелся на начало сентября, когда оно взлетело к 6-летним максимумам, однако постепенное сокращение масштабов глобального рынка долга с отрицательной доходностью с имевшего место летом рекорда в $17 трлн до $11 трлн и не устающий переписывать исторический максимум S&P 500 запустили волну коррекции по XAU/USD.

В 2020 драгметалл имеет возможность восстановить восходящий тренд. Американский рынок акций в текущем году вырос на 28%, при этом с 1928 20%-е и более ралли S&P 500 на следующий год приводили к замедлению индекса в среднем до +6,6%, что ниже исторического среднего в 7,6% за все годы ведения учета. Действительно, если экономика США продолжит притормаживать, ФРС не станет трижды снижать ставку по федеральным фондам, как в 2019, а фактор завершения торговой войны Вашингтона и Пекина во многом учтен в котировках акций, то рассчитывать на прирост в двузначную цифру фондовому индексу в 2020 не стоит. Напротив, увеличение политических рисков в Штатах в связи с президентскими выборами и снижение темпов расширения американского ВВП – веские аргументы в пользу коррекции S&P 500. И одновременно важные драйвера ралли XAU/USD.

Динамика золота и S&P 500

Динамика золота и S&P 500



Что касается конъюнктуры глобального рынка долга, то трежерис на нем являются ведущими, остальные – ведомыми инструментами. И если из-за Boeing и политических рисков темпы роста ВВП США станут падать, а на рынке вновь заговорят о рецессии, спрос на казначейские облигации резко вырастет, ставки по ним упадут и потянут вниз доходность облигаций Германии, Японии и других стран. Золото, как правило, чутко реагирует на реальные ставки по трежерис, так что восстановление «бычьего» тренда на рынке американских долговых обязательств протянет ему руку помощи.

Если добавить к этому потенциальную коррекцию индекса USD, то рост драгметалла к $1560 и $1600 за унцию через 6 и 12 месяцев выглядит вполне логичным. Если бы инвесторы перестали верить в него, спекулятивные нетто-лонги резко ушли бы вниз, как и запасы специализированных биржевых фондов (ETF). В настоящее время этого не происходит.

Динамика запасов золотых ETF

Динамика запасов золотых ETF



Прогноз по Нефти

На рынке черного золота в последние несколько лет имеет место процесс перетягивания каната между американскими производителями, сумевшими нарастить добычу до отметки, превышающей 12 млн б/с, что сделало Штаты крупнейшим производителем нефти в мире, и ОПЕК. Картель сознательно уступает свою долю на рынке, при помощи договоров о сокращении добычи сначала на 1,2 млн б/с, а затем и на 1,7 млн б/с пытаясь стабилизировать цены. При этом организация активно привлекает на свою сторону Россию, бюджет которой мог бы справиться с поставленными перед ним задачами и при меньшей стоимости черного золота.

brent2 Что ждет EUR/USD, золото, нефть и USD/JPY в наступающем году?В таких условиях важнейшим драйвером изменения котировок Brent и WTI становится глобальный спрос. На него, в свою очередь, влияет состояние мировой экономики и международной торговли. Становится понятным, почему оба сорта начали 2019 за здравие, однако затем в апреле-августе угодили в черную полосу. Лишь в декабре нефть сумела прийти в себя, вернувшись к уровням, имевшим место в сентябре во время нападений на Саудовскую Аравию. Именно в таких временных рамках развивался торговый конфликта США и Китая.

В начале года на рынке было много оптимизма по поводу прорыва в отношениях стран-противников, однако к весне он угас. Лишь осенью Вашингтон и Пекин вернулись за стол переговоров, и настроение инвесторов улучшилось.

Таким образом, дальнейшая динамика Brent и WTI будет зависеть от скорости восстановления мировой экономики. И если МВФ и ОПЕК уверены, что она резко ускорится в 2020, то МЭА выражает в этом сомнения. На мой взгляд, инвесторам следует смотреть на аппетит Китая. Даже в условиях снижения темпов роста собственного ВВП до минимальной отметки за три десятилетия Поднебесная сумела нарастить импорт нефти, превзойдя рекорд США, имевший место в 2005.



Динамика американского и китайского импорта нефти

Динамика американского и китайского импорта нефти

Есть основания полагать, что добыча нефти в США будет замедляться. Американские компании неохотно инвестируют в разработку новых месторождений, при этом число буровых установок от Backer Hughes снижается. Если добавить к этому некоторую слабость гринбека, то перспективы черного золота могут показаться очень яркими. Внесу ложку дегтя в бочку с медом. WTI в 2019 выросла на 32%, Brent - только на 22% из-за опережающей динамики внутреннего американского спроса над общемировым. В 2020 ситуация рискует измениться из-за замедления ВВП США. Инвесторам следует делать ставку на расширение спреда Brent – WTI с $6 до $10-12 за баррель и на умеренный рост обоих сортов. Я ожидаю среднюю цену по североморской нефти в $70, по техасской – в $60.

Прогноз на 2020 год по Японской иене

USD JPY прогноз курса японской йены на сегодня



Иена долгое время претендовала на роль лучшего исполнителя года среди валют G10, однако оттепель в отношениях Вашингтона и Пекина лишила ее важнейшего козыря. Улучшение глобального аппетита к риску, рост доходности казначейских облигаций США и перелив капитала из Азии в Америку стали катализаторами ралли USD/JPY к 7-месячным максимумам. При этом пара заканчивает год в самом узком торговом диапазоне за все время существования Forex. Он составляет ¥8 и вряд ли станет существенно шире в ближайшие 12 месяцев. Для этого необходим старт нормализации монетарной политики BoJ, о чем в условиях приглушенной инфляции говорить слишком рано.

Динамика торговых диапазонов пары USD/JPY

Динамика торговых диапазонов пары USD/JPY

Несмотря на неудачи во второй половине 2019, в следующем году инвесторы могут вновь повернутся лицом к денежной единице Страны восходящего солнца из-за пассивности местного центробанка, ускорения экономики, репатриации капитала японскими инвесторами на родину и роста политических рисков в США.



Банк Японии забросил идею ослабления денежно-кредитной политики в долгий ящик, а Харухико Курода частенько говорит о побочных эффектах отрицательных ставок. Если на фоне замедления американских рынка труда и ВВП ФРС вернется к циклу монетарной экспансии, дивергенция будет играть на руку иене. Ставки по трежерис пойдут вниз, а по японским аналогам в силу проводимой BoJ политики таргетирования кривой доходности останутся практически неизменными, что сыграет на руку «медведям» по USD/JPY.

Динамика USD/JPY и дифференциала доходности облигаций США и Японии

Динамика USD/JPY и дифференциала доходности облигаций США и Японии

Если Дональд Трамп взбодрил экономику США фискальным стимулом в конце 2017, то правительство Синдзо Абэ сделало это в конце 2019. Американский ВВП разогнался в 2018 до почти 3%. По пути ускорения экономического роста наверняка пойдет и Япония. Она в меньшей степени пострадала из-за торговых войн, так как приблизительно по 20-22% экспорта приходится как на Поднебесную, так и на Штаты. Сужение разницы в темпах роста экономики – «бычий» фактор для иены. Если прибавить к нему репатриацию капитала японскими инвесторами на родину, ее перспективы в 2020 выглядят умеренно-оптимистично.



Действительно, опережающая динамика S&P 500 над мировыми аналогами вкупе с силой доллара делала портфельные инвестиции в американские акции весьма выгодными. Как я отмечал выше, потенциал фондового индекса США в следующем году выглядит ограниченным, а позиции гринбека из-за отыгранности большинства козырей уязвимыми. В таких условиях деньги будут возвращаться из Америки в Азию, что позволит рассчитывать на возобновление южного похода USD/JPY и достижение парой уровней в 107 и 104 через 6 и 12 месяцев. Процесс может пойти быстрее, если воодушевленный успехами своей политики протекционизма Дональд Трамп начнет торговую войну с Европейским союзом. У валюты Страны восходящего солнца появится новый драйвер роста и анализируемая пара рискует сходить к 105 и 102 к концу июня и декабря 2020.

Информация предоставлена брокерской компанией Liteforex

Прочтите больше статей по этой теме:
Рубрика:
Метки:
Подпишитесь на Telegram канал.
Так вы точно не пропустите ничего важного.
Telegram

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

НАЧНИ СЕЙЧАС

Начните торговать бесплатно, с балансом 20 000$ на счете

или начните торговать сейчас

РЕКЛАМА

ФОРЕКС БРОКЕРЫ

ОНЛАЙН ГРАФИКИ

Графики криптовалют

Графики форекс

Биржевые товары

Биржевые индексы

ОТКРЫТЬ СЧЕТ ФОРЕКС КРИПТА

УМНЫЕ МЫСЛИ

Цитаты

Труднее всего заработать первый миллион долларов.

— Аристотель Онассис

КРИПТОБИРЖИ

СВЕЖИЕ ЗАПИСИ

ПОЧИТАТЬ

КОММЕНТАРИИ

Свежие комментарии

О ПРОЕКТЕ

Графики и котировки в реальном времени: валютные пары форекс, криптовалюты, биржевые графики, товарные графики онлайн. Прогнозы на завтра. Хотите узнать прогноз стоимости криптовалюты на завтра, на неделю вперед - следите за нашими прогнозами, подписывайтесь на телеграм канал. Использование сайта означает согласие с условиями нашего Пользовательского соглашения. Любое использование материалов сайта без письменного разрешения администрации запрещено. В случае нарушения этих требований администрация сайта оставляет за собой право на защиту в соответствии с действующим законодательством.
Факт открытия позиций на финансовых рынках не является гарантией получения прибыли. Вы можете не только ничего не заработать, но и потерять деньги. Владелец сайта не несет ответственность за результаты принятых вами решений. Мы лишь предоставляем вам информацию (для сравнения и объективного принятия решения) о перспективах изменения курсов того или иного финансового инструмента, окончательный выбор вы делаете самостоятельно. Содержание сайта носит информационно-справочный характер и не является рекомендацией или офертой.
Яндекс.Метрика
© 2021 GrafikPrognoz.com Копирование материалов сайта запрещено.
Top menu-circlecross-circle